印度现金贷崩盘记，中企技术全失效，文化撞墙输光底裤

2019年前后，国内监管变严了，不少做现金贷的公司转向印度发展，那边人口多，互联网用户接近九亿，但银行服务只覆盖不到一半的人，信用卡用户更少，这些公司觉得那里没人管，是个容易赚钱的地方，其实他们没想清楚，表面上看着热闹，底下却有很多麻烦。

这些公司带着在国内用惯的打法去印度，包括大数据风控、人脸识别和催收系统全套流程，结果在印度基本行不通，最关键的是很多当地人根本没有信用记录，算法反复计算也预测不出什么，农村的年轻人尤其如此，数据完全空白，模型直接停摆。

人脸识别技术也有不可靠的时候，有人用动物照片就能通过验证，伪造身份证的情况很常见，有的人今天在剧组做临时工，明天去路边摆摊，收入完全没有规律，风控系统需要的是稳定职业和固定收入，这些条件在这里都不具备，再厉害的算法在这种环境下也发挥不了作用。

借钱的人心态也很不一样，很多印度用户把线上贷款当作是白捡的便宜，不觉得这是欠债，就算逾期也不会感到有压力，催收电话打过去，双方语言根本对不上，官方虽然有22种语言，实际方言却有上千种，催收员讲英语或者印地语，对方却听不懂，整个沟通就完全失效了。

法院处理案件的过程确实很慢，一个案子从立案到开庭经常要等上三五年，即便企业最终赢了官司，追回来的钱也常常不够支付律师的费用，走法律这条路对企业来说往往行不通，企业只能干着急，因为成本实在太高，结果往往是得不偿失，所以大家都不敢真正去打官司。

2022年印度央行开始行动，发布《数字借贷指南》，要求数据必须存放在本地，不能传回中国，收费要透明，年化利率得写清楚，违约担保最多只能收5%，以前那种靠手续费加服务费堆出来的高利贷模式被彻底取消，中国企业原本依赖这种方式赚取大量利润，现在利润直接归零了。

2024年底，印度推出《禁止无监管借贷活动法案》草案，直接规定不允许骚扰催收行为，违反的人可能被判处三年到十年监禁，罚款最高达到贷款金额的两倍，暴力催收的途径被彻底堵住，企业失去了最后的催收手段，只能接受这个结果。

更让人没想到的是，当地人自己搞出了一套“撸贷产业链”，有人专门教你怎么伪造申请材料、同时向好几家平台借钱，借完就卸载软件、换掉手机号跑路，还有人故意举报中资平台违规操作，让政府出手整顿，他们好趁机捞一笔，这已经不是简单的借贷问题了，已经变成一场有组织的系统化对抗行动。

最终结果就是，从2022年到2024年之间，几乎所有中资平台都撤走了，它们要么拿不到经营牌照，要么不愿意遵守数据本地化的规定，要么扛不住“撸贷大军”的持续攻击，几十亿美元的投资打了水漂，技术再先进也敌不过文化差异、制度限制和社会结构的现实。

我看过一些案例，有些老板一开始信心十足，说他们有算法，可以应对风险，结果现实给了他们教训，这不是技术问题，而是他们没搞清楚当地人的生活逻辑，你以为那是市场机会，实际上是个认知陷阱。

现在回头看那些失败的公司，它们都犯了一个错误，以为可以把国内那套做法直接搬到印度来，可印度不是中国，规则不一样，人也不同，强行照搬注定会水土不服，有时候最聪明的办法是先停下来看看别人是怎么做的。

现在印度这边，中资现金贷基本没有了，留下的是一堆烂账、一堆投诉、一堆教训，谁也没想到技术优势在这个地方会彻底失效。